Арбитражная Торговля: Значение, Виды И Стратегии

Обладая достаточной скоростью и капиталом для участия в подобных стратегиях, вы можете в кратчайшие сроки начать совершать прибыльные сделки с низким уровнем риска. Основной задачей арбитражера как раз и является обнаружение дисбаланса на разных рынках и построение арбитражной связки. Для этого трейдеры используют ботов, сканеры или обычные агрегаторы данных. Этот вариант парного трейдинга применяется на фондовых активах в рамках одной торговой площадки, например, на разницу цен между обычными и привилегированными акциями. Также в эту категорию попадают сделки по акциям одной отрасли, но https://www.tadpoletraining.com/contact/ с высокой взаимной корреляцией. Предполагается, что характер движения двух активов одинаковый, но есть ценовая или временная разница.

Что Такое Арбитражная Торговля И Как Она Работает?

Практически все арбитражные стратегии давно автоматизированы, причем самые выгодные торговые боты реализованы в формате высокочастотного трейдинга HFT. Такой вид арбитража дает ощутимые результаты на сильных движениях рынка. В это время может возникать высокая разница между спотовой ценой и курсом контракта.

• Например, на фьючерсах по одному и тому же активу, но с разной датой экспирации, которые имеют разные цены на одну и ту же дату.
• Открываем несколько счетов у разных брокеров, причем один из них должен быть без свопа (swap-free), и торгуем актив с положительным свопом.
• Антиподом классического арбитража по слиянию является открытие короткой позиции по акциям компании, которая продается.
• Например, товар может быть куплен на местном рынке в физическом виде, а затем перепродан конечному покупателю в другой город по более высокой цене.
• Арбитражем стоит заниматься трейдерам, которые не только хорошо разбираются в устройстве и работе фондового рынка, но и готовы уделять инвестициям большую часть своего времени.

Что Такое Арбитражная Торговля?

Как и в любом виде трейдинга, в арбитражной торговле возможны как доходные, так и убыточные сделки. Валютный арбитраж — это ситуация, когда трейдер совершает сделки с использованием различных спредов, которые брокеры предлагают для конкретной валютной пары. Спреды подразумевают разницу между ценами спроса и предложения на валюту. Различные спреды для валютной пары подразумевают различия между ценами спроса и предложения.

Этот метод торговли сочетает в себе внутрибиржевой и межбиржевой арбитраж, когда для проведения сделок может быть задействовано несколько криптовалют и несколько бирж. Ощутимый недостаток внутрибиржевого арбитража — в ограничениях со стороны самих бирж. Они постоянно анализируют котировки с целью выявления корреляции курсов.

Конечно, это просто пример, на практике арбитраж выполняется на монетах с более мелкой капитализацией. Именно им характерна очень высокая волатильность и разброс курсов на разных биржах может доходить до пару процентов. В этом случае нужен не такой большой капитал для арбитражной торговли. Другой распространенный тип арбитражной торговли среди трейдеров, торгующих криптовалютными деривативами, – арбитраж ставки финансирования. Он означает, что трейдер покупает криптовалюту и хеджирует ее ценовое движение с помощью фьючерсного контракта на ту же криптовалюту, ставка финансирования которого ниже, чем стоимость покупки криптовалюты.

Эта бизнес-модель лучше подходит для новых рынков, где регулирование слабое, а ликвидность небольшая. А курсы для трейдеров еще больше расширят ваши знания в этой сфере бизнеса. Арбитражная торговля осуществляется в рамках мировых финансовых регуляций. Трейдеры должны соблюдать законы, регулирующие торговлю ценными бумагами, рыночное манипулирование, и торговлю с использованием внутренней информации, среди прочих. Арбитражные сделки, как правило, носят краткосрочный характер, а прибыль достигается за счет их большого количества.

Парный арбитраж дает гораздо более широкие возможности, как в плане выбора разнообразных торгуемых пар, так и в ретроспективе выбора вариантов настроек стратегии. Стратегия «‎арбитраж рисков» основана на арбитраже слияний, когда одна компания планирует выкупить акции другой компании по заранее заданной цене, которая выше текущей рыночной. Стратегия заключается в покупке акций поглощаемой компании в расчете на то, что сделка состоится.

Даже небольшая неконтролируемая смена ситуации может иметь негативные последствия для трейдера. Для прибыльного арбитража придется либо тратить деньги на хороший софт, автоматизирующий торговлю, либо тратить время и силы для поиска возможностей и торговли вручную. Опять же сравнивая с классическим трейдингом, в арбитраже невозможно «‎поставить алерт» и ждать нужную ситуацию для заключения сделки.

Основные связаны с исполнением — это возможность проскальзываний и реквот, то есть заключения сделок по худшим ценам, чем запланировано. Средняя прибыль арбитражной сделки составляет несколько пипсов, поэтому даже 1 пипс разницы между запланированной и фактической ценами существенно повлияет на результат. Необходимо открыть торговый счет, научиться выявлять разницу в цене на один и тот же актив и действовать быстро. Скорость заключения арбитражных сделок прямо пропорциональна прибыльности этого вида торговли.

Арбитражный трейдинг предполагает получение прибыли за счет использования разницы в стоимости одного актива на различных рынках. Эта разница может быть очень незначительной и на коротком промежутке времени. На эффективном рынке, где акции, облигации, валюта и другие активы оцениваются в соответствии с их истинной стоимостью, не должно быть возможностей для арбитража.

В целом это положительное явление для крипторынка, поскольку позволяет снизить фрагментированность капитала и обеспечить устойчивую среднюю стоимость криптовалют. На современной бирже так называют цепочку нескольких логически связанных сделок, но на разных рынках или торговых площадках. Самый простой вариант предполагает ордера по идентичным активам, хотя сейчас есть возможность использовать активы разного типа, но с сильной взаимной корреляцией.

До появления профессиональных маркетмейкеров и большого институционального капитала, возможности для арбитража были доступны и обычным трейдерам. Высокотехнологичный рынок сделал неактуальными некоторые виды арбитража, например, на разнице котировок. Но остальные варианты таких рыночно-нейтральных стратегий вполне жизнеспособны и не потеряют своей актуальности в будущем.

В период этого времени арбитражер будет подвергаться риску повышения цены конвертации. Преимущество может дать мощный компьютер, высокоскоростной интернет и использование автоматических программ для заключения сделок. Прибыль от ручного арбитража возможна на новых рынках, например, криптовалютном, и практически недостижима на развитых и эффективных рынках, вроде фондового. А так как цифровые активы обычно более волатильны, чем фиатные валюты, акции, облигации и т.п., крипто-рынок часто предоставляет больше возможностей для арбитража, чем традиционная финансовая система.